Nội dung chính bài viết
Tại sao bạn cần hàng rào chống lạm phát?
Bitcoin như một hàng rào chống lạm phát hiệu quả như thế nào? Trước tiên, chúng ta hãy hiểu lạm phát là gì và những thứ khác hữu ích như thế nào để giảm phát.
Với lạm phát ở các nền kinh tế dựa trên fiat, các chuyên gia và thậm chí cả những người bình thường đã tìm kiếm một khoản đầu tư hoặc một công cụ hoạt động như một phòng hộ. Vàng, cổ phiếu và bất động sản từ lâu đã mang lại thời gian nghỉ ngơi cho các nhà đầu tư luôn sợ mất giá trước lạm phát. Sẽ là phù hợp khi nói rằng những mặt hàng này luôn có những hạn chế như một hàng rào.
Tuy nhiên, vào thời điểm cuối năm, hàng tỷ USD hoặc hàng hóa như vàng và bạc, đã trở nên kém tin cậy hơn đối với các phạm vi đầu tư nhỏ. Vào năm 2021, vàng miếng liên tục mất giá. Bất động sản có tính thanh khoản thấp và chi phí giao dịch cao hơn và yêu cầu quản lý và bảo trì liên tục. Về cổ phiếu, họ yêu cầu nhà đầu tư phải có kỹ năng tài chính tinh vi và phần lớn những người thường xuyên thiếu kỹ năng để trở thành một nhà quản lý chứng khoán hiệu quả.
Lạm phát là khi sức mua của đồng nội tệ đi xuống. Một số liệu phổ biến được sử dụng để đo lường lạm phát là Chỉ số giá tiêu dùng (CPI).
Lạm phát đề cập đến việc giá cả hàng hóa và dịch vụ tăng cao , dẫn đến sự suy giảm sức mua của đồng nội tệ. Do đó, cần nhiều đơn vị tiền tệ hơn để mua một mặt hàng nhất định. Ví dụ, một giỏ trái cây có thể có giá $ 5 vài năm trước đây. Bây giờ, cùng một giỏ hàng có giá $ 8,00, cho thấy sức mua giảm.
Biểu đồ sau cho biết giá của một số mặt hàng đã tăng vọt trong khoảng thời gian từ năm 1960 đến năm 2021 ở Hoa Kỳ:
Chỉ số giá tiêu dùng (CPI) là một số liệu phổ biến được sử dụng để đo lường lạm phát, khám phá mức trung bình gia quyền của các giỏ hàng hóa và dịch vụ khác nhau. Chỉ số CPI ảnh hưởng đến lãi suất, tiền lương, phúc lợi nhà nước, phụ cấp thuế, lương hưu, bảo trì, hợp đồng và các khoản thanh toán khác.
Đưa tiền vào kho đầu tư giá trị như vàng, bất động sản, cổ phiếu và tiền điện tử giúp kiềm chế lạm phát.
Khi tiền mặt mất sức mua theo thời gian, việc giữ tiền mặt dẫn đến việc mọi người mất tiền tiết kiệm. Điều này đã thúc đẩy mọi người gửi tiền của họ vào kho đầu tư giá trị như vàng, bất động sản, cổ phiếu và bây giờ là tiền điện tử. Liệu Bitcoin có bảo vệ khỏi lạm phát hay không đã là một câu hỏi trong thị trấn kể từ đó.
Để được coi như một kho lưu trữ giá trị, một tài sản phải có khả năng duy trì sức mua của nó theo thời gian. Nói cách khác, nó sẽ tăng giá trị hoặc ít nhất là vẫn ổn định. Các thuộc tính chính liên quan đến các tài sản đó là sự khan hiếm, khả năng tiếp cận và độ bền
Vàng như một hàng rào chống lại lạm phát
Trong thời kỳ lạm phát trước đây, vàng đã có một kỷ lục hỗn hợp. Vào những năm 1980, có những thời điểm khi việc nắm giữ vàng mang lại lợi nhuận âm cho chủ sở hữu.
Dữ liệu của Morningstar cho thấy vàng đã có một kỷ lục đáng chú ý như thế nào trong các giai đoạn lạm phát trong quá khứ. Một loại hàng hóa được cho là có khả năng bảo vệ chống lại lạm phát dự kiến sẽ tăng khi giá tiêu dùng tăng. Trong thời kỳ lạm phát cao, đặc biệt là trong những năm 1980, đã có lúc các chủ sở hữu vàng thu về lợi nhuận âm .
Trong thời gian gần đây, vàng dần mất đi vẻ bóng bẩy như một hàng rào. Trong thời kỳ đại dịch và ngay cả khi các làn sóng đã lắng xuống, mọi người đang tỏ ra ít quan tâm hơn đến vàng. Nó vẫn được coi là đủ tốt để giữ giá trị trong dài hạn, nhưng trong ngắn hạn, kim loại này hiện được coi là kém tin cậy hơn.
Bất động sản như một hàng rào chống lạm phát
Bong bóng nhà đất ở Mỹ xuất hiện nhấn mạnh rằng bất động sản không phải lúc nào cũng được tin tưởng như một hàng rào chống lạm phát.
Từ lâu, bất động sản đã được coi là hàng rào chống lạm phát hiệu quả . Tuy nhiên, huyền thoại này đã bị phá vỡ trong bong bóng nhà đất ở Hoa Kỳ. Vào tháng 3 năm 2007, doanh số bán nhà và giá cả trong nước đã giảm mạnh. Theo dữ liệu của Hiệp hội Môi giới Môi giới Quốc gia (NAR), doanh số bán hàng đã giảm 13% xuống 482.000 từ mức đỉnh 554.000 vào tháng 3 năm 2006.
Ở Mỹ và trên thế giới, giá bất động sản có mối liên hệ chặt chẽ với các yếu tố như chính sách của chính phủ, sự ổn định chính trị và kinh tế của đất nước, nhân khẩu học và kinh tế địa phương, vị trí địa lý và cơ sở hạ tầng, cùng những yếu tố khác. Các thông số đơn giản là quá nhiều để một người bình thường có thể hiểu được.
Cổ phiếu như một hàng rào chống lại lạm phát
Đầu tư dài hạn vào cổ phiếu giúp kiểm soát các tác động của lạm phát. Chỉ cần đảm bảo rằng công ty có các nguyên tắc cơ bản mạnh mẽ.
Một số cổ phiếu giúp bảo vệ giá trị khoản đầu tư của bạn . Ngay cả khi những cổ phiếu này bị các nhà đầu tư thiếu kiên nhẫn tác động trong ngắn hạn, chúng sẽ phục hồi tốt theo thời gian. Nhưng bạn cần phải lưu ý rằng không phải tất cả các cổ phiếu đều hoạt động tốt để phòng ngừa lạm phát. Bạn cần tìm các công ty có các nguyên tắc cơ bản mạnh mẽ và có nhiều khả năng thu được cổ tức tốt hơn cho các cổ đông của họ.
Một chủ đề chung: Liên kết vàng, bất động sản và cổ phiếu với các thực thể tập trung
Các loại tài sản truyền thống được kiểm soát bởi các cơ quan quản lý tập trung, khiến chúng dễ bị ảnh hưởng bởi những định kiến và áp lực.
Đề xuất giá trị của tất cả các loại tài sản thông thường luôn được liên kết với các chính sách của các cơ quan quản lý tập trung như chính phủ hoặc ngân hàng liên bang. Một tài sản được liên kết về bản chất với một hệ thống mà chủ sở hữu tài sản không thể can thiệp vào thực sự không phải là một hàng rào đáng tin cậy, vì cơ quan tập trung thực hiện một nút kiểm soát duy nhất đối với quá trình tố tụng.
Bitcoin có phải là một biện pháp phòng ngừa lạm phát tốt không?
Bitcoin là một hàng rào hiệu quả chống lại lạm phát, nhờ vào nguồn cung hạn chế và sự phân cấp. Những yếu tố này mang lại sự khan hiếm và sức mạnh phục hồi.
Khi xem xét câu hỏi Bitcoin có thể ngăn chặn lạm phát không? Hai yếu tố chính bạn cần xem xét là nguồn cung hạn chế và sự phân cấp.
Nguồn cung hạn chế – mang lại sự khan hiếm
Nguồn cung Bitcoin ( BTC ) đã được giới hạn theo thuật toán là 21 triệu đồng tiền . Đến cuối năm 2021, 18,77 triệu BTC đã được lưu hành. Nói cách khác, 83% Bitcoin có thể tồn tại đã được khai thác trong vòng 12 năm kể từ khi tiền điện tử ra đời.
Lạm phát xảy ra khi nhà nước hoặc ngân hàng trung ương tiếp tục in tiền giấy với giá cắt cổ, dẫn đến cung tiền dư thừa. Lý thuyết kinh tế cho rằng lạm phát xảy ra khi cung tiền tăng nhanh hơn sản lượng thực của hàng hóa hoặc dịch vụ. Điều này xảy ra khi các hộ gia đình hiện có nhiều tiền mặt hơn để mua cùng một lượng hàng hóa, dẫn đến giá cả ngày càng tăng.
Các giới hạn được đặt trước đối với Bitcoin trong lưu thông có nghĩa là không có nguồn cung vượt quá mức, giữ cho lạm phát trong tầm kiểm soát . Hơn nữa, tỷ lệ khai thác hàng năm của đồng tiền kỹ thuật số giảm 50% khoảng bốn năm một lần. Tính đến lịch trình cung cấp hiện tại, tốc độ sản xuất hàng năm của Bitcoin sẽ xấp xỉ một nửa vàng và sẽ tiếp tục đi xuống, khiến nó trở nên khan hiếm hơn kim loại và làm tăng giá trị của nó.
Phân cấp – Tăng cường khả năng phục hồi
Cấu trúc phi tập trung của Bitcoin đưa nó ra khỏi sự kiểm soát của cơ quan quản lý tập trung . Với hàng nghìn nút hoạt động trên toàn cầu, mạng có khả năng chống lại các cuộc tấn công từ bên ngoài một cách tối ưu có thể đang tìm cách thay đổi chính sách tiền tệ của nó, điều này có thể khiến sự khan hiếm vốn có của đồng tiền kỹ thuật số gặp nguy hiểm. Khi nói đến mức độ phi tập trung, không có loại tiền tệ nào khác có thể sánh ngang với Bitcoin.
Trong bất kỳ cơ quan hoặc tổ chức nào, việc ép buộc xảy ra thông qua áp lực hoặc mua chuộc. Bitcoin, tuy nhiên, miễn nhiễm với các yếu tố như không có lãnh đạo để ảnh hưởng và không có ủy ban điều hành để hối lộ. Satoshi Nakamoto, người sáng lập của nó, vẫn giữ biệt danh kể từ khi Bitcoin ra đời . Bitcoin vẫn là một tài sản kỹ thuật số duy nhất vì có một hồ sơ theo dõi siêu thành công trong trường hợp không có sự lãnh đạo có ảnh hưởng.
Bất kỳ ai cũng có thể chạy một nút Bitcoin , xác minh lịch sử giao dịch và chuyển tiếp các giao dịch thông qua mạng. Phân quyền rộng rãi có nghĩa là tiền điện tử không thể được chi tiêu gấp đôi. Nó cũng đã giúp phân phối tiền xu và giúp Bitcoin tồn tại qua nhiều thử thách. Nó đã giúp Bitcoin ngăn chặn sự kiểm soát tập trung đối với thông tin và cho phép tất cả những người nắm giữ tiền xu có khả năng tham gia vào việc ra quyết định.
Khi các doanh nghiệp quan tâm đến Bitcoin cố gắng thay đổi kích thước khối để cho phép nhiều giao dịch hơn trên mỗi khối, các nhà khai thác và nhà phát triển nút riêng lẻ đã phản đối đề xuất này một cách kịch liệt. Điều này đã nhấn mạnh khả năng phục hồi vốn có của Bitcoin khi các thực thể mạnh về kinh tế không thể áp đặt ý chí của họ lên mạng.
Sự gia tăng lạm phát ảnh hưởng đến giá Bitcoin như thế nào?
Kể từ khi thành lập, giá trị được lưu trữ trong Bitcoin đã tăng nhanh hơn so với chính sự lạm phát.
Bitcoin hàng rào chống lạm Các nhà đầu tư coi Bitcoin như một công cụ để đánh bại lạm phát mặc dù mục tiêu của các nhà đầu tư cá nhân có thể khác nhau, chẳng hạn như ghi lợi nhuận, tăng tài sản của họ hoặc sử dụng nó như một kho lưu trữ giá trị. Khi giá Bitcoin tăng theo cấp số nhân , giá trị được lưu trữ trong tiền điện tử đã tăng nhanh hơn chính lạm phát. Ngay cả vào năm 2021 – một năm khiêm tốn đối với Bitcoin – tiền điện tử này đã tăng trưởng ở mức 59,8%, tốt hơn đáng kể so với lạm phát ở hầu hết các quốc gia.
Biểu đồ sau giải thích sự gia tăng giá Bitcoin mỗi ngày từ tháng 10 năm 2013 đến ngày 16 tháng 3 năm 2022, tính bằng đô la Mỹ.
Bitcoin có hoạt động như một hàng rào chống lại lạm phát không?
Các thống kê cho thấy Bitcoin đã hoạt động hiệu quả tuyệt vời trong việc chống lại lạm phát, tốt hơn nhiều so với các tài sản như vàng, bất động sản và cổ phiếu.
Bitcoin hàng rào chống lạm Là một tài sản, Bitcoin hoạt động hiệu quả đáng kinh ngạc trong việc chống lại lạm phát và vượt qua nó bằng một biên lợi nhuận lớn, mặc dù bạn nên cẩn thận về các yếu tố không liên quan như môi trường pháp lý. Thống kê cho thấy tỷ lệ lưu trữ giá trị bằng Bitcoin tốt hơn nhiều so với các tài sản như vàng, bất động sản, cổ phiếu và những tài sản khác.
Những điểm mạnh cơ bản như nguồn cung hạn chế và phân cấp đẩy Bitcoin lên một vị trí độc nhất như một tài sản có thể giữ cho lạm phát ở mức thấp.
Có thể bạn quan tâm:
