Đầu tư vào DeFi? Đặt cược vào sự đa dạng hóa, không phải lợi nhuận ngắn hạn

Không gian tài chính phi tập trung đã phát triển theo cấp số nhân trong vài tháng qua, đến mức tài sản tiền điện tử trị giá hơn 9 tỷ đô la đã bị khóa trong các giao thức của nó trước khi giá tiền điện tử bắt đầu giảm. Không gian có hơn 500 triệu đô la bị khóa lại vào tháng 9 năm 2019.

Sự tăng trưởng theo cấp số nhân này trong vài tháng qua dường như chủ yếu liên quan đến xu hướng canh tác năng suất bắt đầu khi giao thức cho vay Compound bắt đầu phân phối mã thông báo quản trị COMP của mình cho những người dùng đã tương tác với giao thức.

Nói một cách đơn giản, canh tác lợi nhuận – hoặc khai thác thanh khoản – cho phép người dùng DeFi tạo ra phần thưởng bằng việc nắm giữ tiền điện tử của họ bằng cách tương tác với các giao thức phân phối mã thông báo quản trị. Năng suất trang trại có thể là một liên doanh có lợi nhuận, nhưng các mã thông báo được nuôi trồng thường thấy giá của chúng cũng tăng.

Một trong nhiều ví dụ về điều này là YFI, mã thông báo quản trị của Yearn.finance, một trang web giúp người dùng tìm thấy lợi nhuận tốt nhất trong các giao thức DeFi. Trong 30 ngày qua, YFI đã tăng hơn 400%.

Rủi ro khi theo đuổi lợi nhuận ngắn hạn

Tuy nhiên, việc canh tác lợi nhuận không đơn giản và phần thưởng hiếm khi tăng theo đường thẳng. Đây cũng không phải là một hoạt động phù hợp với tất cả người nắm giữ tiền điện tử vì nó thường yêu cầu người nắm giữ cam kết số vốn lớn để kiếm được nhiều phần thưởng hơn. Hơn nữa, trong không gian tài chính phi tập trung, có nhiều rủi ro khác nhau chưa rõ ràng ngay lập tức.

Một rủi ro liên quan đến canh tác năng suất mà hầu hết mọi người dường như bỏ qua là bản chất của hợp đồng thông minh. Các giao thức DeFi phổ biến được phát triển bởi các nhóm nhỏ với nguồn lực hạn chế, có thể làm tăng nguy cơ lỗi và lỗ hổng hợp đồng thông minh. Ngay cả các giao thức được kiểm toán nổi tiếng cũng đã bị tấn công.

Rủi ro hợp đồng thông minh là rất thực tế và có thể khiến người ta tốn rất nhiều tiền. Một trường hợp nổi tiếng là của Yam Finance (YAM), một dự án DeFi đã chứng kiến ​​người dùng khóa tài sản tiền điện tử trị giá hơn 500 triệu đô la trên đó trước khi một lỗi được phát hiện khiến cộng đồng không thể đạt được số đại biểu.

Mặc dù những người tạo ra Yam Finance đã cảnh báo người dùng rằng hợp đồng thông minh của họ không được kiểm toán, nhưng việc theo đuổi lợi nhuận ngắn hạn đã khiến người dùng khóa hơn nửa tỷ đô la trong đó – mặc dù mã thông báo của giao thức không được liệt kê trên các sàn giao dịch hàng đầu – trước khi thảm kịch xảy ra .

Như dữ liệu cho thấy, sau khi mã thông báo YAM đạt mức cao, nó đã giảm từ khoảng 100 đô la xuống còn 1 đô la chỉ trong một ngày. Và bây giờ, các mã thông báo hiện có giá trị 0,02 đô la.

Các rủi ro khác liên quan đến sự biến động vốn có của tiền điện tử và ý định của những người đứng sau giao thức DeFi. SushiSwap, một sàn giao dịch phi tập trung phổ biến được mô hình hóa sau khi dẫn đầu DEX Uniswap, là một ví dụ rõ ràng ở đây.

SushiSwap là một sàn giao dịch không hoạt động với sổ đặt hàng nhưng với mô hình tạo thị trường tự động, hoặc AMM. Mô hình này cho thấy các nhà cung cấp thanh khoản thêm tiền vào các nhóm thanh khoản. Nó khác với Uniswap nhờ mã thông báo SUSHI, cho phép chủ sở hữu quản lý dự án và thưởng cho họ một phần phí mà người giao dịch phải trả.

Nó được tạo ra bởi nhà phát triển có biệt danh Chef Nomi và chỉ trong hơn một tuần, người dùng đã khóa tài sản tiền điện tử trị giá hơn 1,27 tỷ đô la trong các hợp đồng Sushi. Tuy nhiên, đầu bếp Nomi đã quyết định rút tiền đặt cọc bằng mã thông báo SUSHI với giá hơn 38.000 Ether ( ETH ), khiến một số người tin rằng đó là một trò lừa đảo.

Kết quả là giá SUSHI đã giảm hơn 70%, giảm từ hơn 5,3 đô la xuống còn 2,3 đô la trong vòng chưa đầy 20 giờ.

Trách nhiệm của chúng tôi đối với sự phát triển bền vững của DeFi

Chef Nomi cuối cùng đã trao chìa khóa quản trị của mình cho Giám đốc điều hành FTX và nhà đầu tư Sushi Sam Bankman-Fried, người đã làm việc trên giao thức trước khi thông báo rằng ông sẽ chuyển nó sang định dạng đa chữ ký để không một thực thể nào có thể kiểm soát nền tảng.

Tôi đã đề nghị giúp đỡ để hỗ trợ sự phát triển của không gian DeFi.

Ngoài ra còn có một cách tốt hơn, bền vững hơn để tiếp xúc với những điều kỳ diệu của DeFi trong khi đảm bảo bạn không mất tất cả tiền của mình cho một lỗi hoặc lỗi của con người.

Đa dạng hóa là chìa khóa

Đa dạng hóa thường được các nhà đầu tư khuyến khích vì không “bỏ tất cả trứng vào một giỏ” giúp đảm bảo bạn không mất mọi thứ vào các trò gian lận, động thái thị trường bất ngờ hoặc các vấn đề kỹ thuật và đầu tư vào những viên ngọc tiềm năng khi vẫn còn sớm.

Các thành phần của danh mục đầu tư DeFi là tùy thuộc vào các nhà đầu tư cá nhân. Thực hiện nghiên cứu của riêng bạn rất được khuyến khích trước khi đầu tư vào bất kỳ tài sản tiền điện tử nào – hoặc bất kỳ tài sản nào cho vấn đề đó. Một danh mục đầu tư chỉ đầu tư vào một số dự án DeFi lớn nhất và Ethereum có thể sẽ bị ảnh hưởng bởi sự sụp đổ của YAM và tình hình SushiSwap nhưng cũng sẽ được hưởng lợi từ sự tăng trưởng của YFI.

Để giúp bạn tạo một danh mục đầu tư cho phép bạn tiếp xúc với DeFi, OKEx đã tạo tab DeFi token, nơi bạn hiện có thể truy cập 35 token khác nhau liên quan đến các giao thức khác nhau.

Người dùng cũng có thể ký quỹ và hoán đổi giao dịch nhiều loại mã thông báo DeFi trên nền tảng OKEx, cho phép họ thực hiện các chiến lược để tối đa hóa lợi nhuận trong khi phòng ngừa rủi ro giao dịch của họ. Tất cả các công cụ khác nhau này cho phép các nhà giao dịch và nhà đầu tư tận dụng lợi nhuận có được trong không gian đang phát triển này trong khi đảm bảo rằng bất kỳ sự kiện không lường trước nào cũng không khiến họ bị phá hủy.

Jay Hao là một cựu chiến binh công nghệ và là nhà lãnh đạo dày dạn kinh nghiệm trong ngành. Trước OKEx, anh ấy tập trung vào các ứng dụng dựa trên blockchain để phát video trực tiếp và chơi game trên thiết bị di động. Trước khi tham gia vào ngành công nghiệp blockchain, anh ấy đã có 21 năm kinh nghiệm vững chắc trong ngành bán dẫn. Ông cũng là một nhà lãnh đạo được công nhận với kinh nghiệm thành công trong quản lý sản phẩm. Là giám đốc điều hành của OKEx và là một người tin tưởng vững chắc vào công nghệ blockchain, Jay dự đoán rằng công nghệ này sẽ loại bỏ các rào cản giao dịch, nâng cao hiệu quả và cuối cùng tạo ra tác động đáng kể đến nền kinh tế toàn cầu.
Nguồn : cointelegraph

Liên quan Posts

Trả lời

Email của bạn sẽ không được hiển thị công khai. Các trường bắt buộc được đánh dấu *